二、大浦东开发：上海经济发展新引擎

行政区划调整后的浦东新区，面积为1210.41平方公里，户籍人口268.60万。南汇区并入浦东新区，可以获得多方面的好处，对上海国际化城市建设大有裨益。由于之前区域定位的区别，南汇和浦东两区的土地用途有明显差异。浦东新区成交土地以仓储、住宅、商业和金融为主，而南汇区则以工业、交通用地为主。因此，两个区域之前的地价存在巨大差异，但同时也意味着南汇区域的土地价值有潜在的提升空间。经过十几年的发展，浦东新区的区域资源瓶颈已经凸显，如果要进一步发展，进一步发挥其在上海的区域“领军”作用，就必须补充其区域资源，使其获得更充足的后续“养分”。南汇区的并入无疑大大增加了浦东新区的区域资源。

从股票市场的角度而言，海通证券认为，原南汇行政区并入浦东新区这一重大政策利好，将有望给以下四类个股带来显著的阶段性潜在投资机会：第一类，注册地在原南汇区的相关上市公司将率先受益，主要包括天宸股份、中路股份、美邦服饰等三家公司，显然，上述三家公司在原南汇区的物业、土地等不动产，将有望显著受益于资产升值预期；第二类，在原南汇区已有大量土地储备等不动产资源的相关上市公司，如中华企业与海博股份等，也将有望显著受益于资产升值预期；第三类，主导浦东新区所辖的四大国家级开发区的陆家嘴、张江高科、浦东金桥、外高桥等公司，因有望获得更多的土地储备资源，并将由此从中显著受益；第四类，隧道股份、上海建工等工程建筑公司，则有望直接受益两区合并后的交通道路等基础设施建设可能重新规划带来的业务量增长预期。

三、世博周期：把握投资、消费轮动机会

世博会对新兴经济体的影响大于成熟经济体。新兴经济体主要借世博会展示自己以加速国际化、获取技术以加快转型，而成熟经济体则主要借此刺激经济。行业受益程度大致可以根据世博会进程划分三个阶段，即世博会前，世博会中和世博会后。世博会前主要为世博场馆及相关基础设施建设阶段，建筑工程行业迎来显著机会，同时，由于基础设施的完善，使得周边房地产项目具有升值预期，房价有望上涨；世博会期间，上海将迎来超过7000万人次的游客，将有力的促进当地消费，直接拉动交通运输、酒店、餐饮、零售、特许经营等行业；世博会后，品牌效应将大幅提升，基础设施更加完善，相关场馆也将带来长期的客流，强化上海乃至长三角地区在全国的经济龙头地位。

从历史经验看，举办国股市大多对世博会作出了积极反应。分行业股价表现也相应的符合会前投资、会中消费的轮动规律。目前上海世博会进入倒计时一周年，基建投资进入最后冲刺阶段，消费领域开始活跃。东北证券推出以下世博投资组合，基建投资受益股：上海建工、浦东建设、隧道股份；消费领域受益股：百联股份、豫园商城、新世界、益民商业、友谊股份、锦江股份；交通运输受益股：上海机场、大众交通、巴士股份、强生控股、申通地铁、ST东航；间接受益的地产、传媒股：陆家嘴、张江高科、浦东金桥、外高桥、上实发展、新华传媒、东方明珠。

四、迪斯尼项目：主题投资好题材

国际经验看，迪斯尼公园为其所在地经济的发展及证券市场上相关板块所带来的机会无疑都是深远的。以临近的香港证券市场为例，在迪斯尼协议生成阶段、开工建设期以及开园纳客前期，凡与“迪斯尼概念”相关的股票都出现了惊人的涨幅。1999年10月底，迪士尼公司与香港特区政府正式达成协议，在签约后短短两个月时间里，旅游类、商业类股票全面大涨，如香港中旅涨幅达121%。而随着香港迪士尼乐园于2003年3月开始动工修建，香港的迪士尼概念股进入了长达两年的黄金时代，商业、珠宝、百货、旅游、酒店、基建、地产等行业均成为热点。

具体来说，有土地升值效应，比如界龙实业，是浦东川沙唯一一家上市公司，在选址附近拥有大量土地，若迪士尼果真落地，则将上演“乌鸦变凤凰”。事实上，该股也是每波迪斯尼概念必炒的公司。而迪斯尼乐园建设，也有望给提供相关配套设施的上市公司带来巨大的订单和经济效益，如浦东建设、上海建工等。

商业、旅游类股票方面，同样受益匪浅。大量的游客进入上海，必然对上海的旅游产业带来突破性的发展，而消费能力的上升，也给大型商场带来了机会，如豫园商城、友谊股份、锦江股份、东方明珠、大众交通、益民商业等。